DL이앤씨(375500) 핵심 간단 분석

DL이앤씨 핵심 간단 분석

 

 

1. 최근 주가 흐름

• 현재가: 32,050원(2024년 12월 10일 기준)
• 전일 대비: 상승 1,050원 (+3.39%)
• 고가/저가: 32,450원 / 31,100원
• 52주 최고/최저: 44,150원 / 28,600원
• 최근 거래량: 109,764주
• 거래대금: 3,514백만 원

 

2. 기업 개요

DL이앤씨는 대림산업의 건설 부문이 2021년 인적분할로 설립된 종합 건설회사입니다. 주요 사업으로는 건축, 토목, 플랜트, 발전 및 환경사업 등이 있으며, 국내외 다양한 프로젝트를 수행 중입니다.

• 주요 사업:
  • 건축: 주택, 상업시설, 공공건축물
  • 토목: 도로, 교량, 항만, 터널 등 인프라
  • 플랜트: 화학, 에너지, 환경 설비

 

3. 기업 실적 분석

최근 연간 및 분기 실적 (IFRS 연결 기준):

• 2024년 연간 매출액 예상: 80,640억 원 (전년 대비 소폭 증가)
• 2024년 영업이익 예상: 2,735억 원 (전년 대비 감소)
• 2024년 당기순이익 예상: 1,884억 원 (전년 대비 감소)
• 영업이익률: 3.39% (2024년 전망)
• 순이익률: 2.34% (2024년 전망)

2024년 3분기 실적:

• 매출액: 19,189억 원
• 영업이익: 833억 원 (전년 동기 대비 증가)
• 당기순이익: 453억 원 (전년 동기 대비 소폭 증가)

DL이앤씨는 매출액이 안정적인 증가세를 보이고 있으나, 영업이익률과 순이익률은 감소세를 보이고 있습니다. 이는 원가 상승과 국내외 시장의 불확실성에 따른 것으로 분석됩니다.

 

4. 관련주

• 삼성E&A (028050): 에너지 플랜트 및 화학 플랜트 전문 기업.
• 현대건설 (000720): 국내 최대 종합 건설회사.
• GS건설 (006360): 플랜트, 주택, 인프라 등 다양한 사업 진행.
• 대우건설 (047040): 국내외 건설사업과 플랜트 사업에 강점.

 

삼성E&A(028050) 핵심 간단 분석

삼성E&A(028050) 핵심 간단 분석

 

현대건설 기업 분석: 혁신과 지속 가능성으로 미래를 건설하다

현대건설 기업 분석: 혁신과 지속 가능성으로 미래를 건설하다

 

GS건설 기업 분석: 성장과 혁신의 조화

GS건설 기업 분석: 성장과 혁신의 조화

 

대우건설 기업 분석: 글로벌 건설 산업을 이끌다

대우건설 기업 분석: 글로벌 건설 산업을 이끌다

 

5. 투자 의견 및 목표가

• 투자의견: 매수
• 목표주가: 42,588원
• 현재 PER: 11.90배 (2024년 예상 PER 7.35배)
• 현재 PBR: 0.28배 (2024년 예상 기준)

DL이앤씨의 PER과 PBR은 업종 평균 대비 저평가 상태로 분석됩니다.

 

6. 투자 유의사항

1. 건설 경기 민감성: 국내외 건설 경기에 따라 실적이 크게 좌우될 수 있음.
2. 원자재 가격 변동: 건설 원자재 가격 상승 시 원가 부담이 증가할 가능성.
3. 해외 사업 리스크: 해외 프로젝트에서의 정치적, 경제적 불확실성.

 

결론

DL이앤씨는 안정적인 매출과 저평가된 밸류에이션으로 투자 매력이 있으나, 영업이익률 감소와 건설 경기 리스크를 고려한 신중한 접근이 필요합니다. 목표가는 42,000원 수준, 손절가는 28,000원으로 설정하는 것을 추천합니다.