아세아제지(002310) 핵심 간단 분석

아세아제지(002310) 핵심 간단 분석

 

 

1. 최근 주가 흐름 (호재 및 악재 뉴스 포함)

• 주가 정보(2024년 12월 20일 기준)
  • 종가: 7,360원 (-2.52%, 전일 대비 190원 하락)
  • 52주 최고/최저: 10,000원 / 7,100원
  • 거래량: 87,609주
  • 거래대금: 650백만 원
• 주요 시세 정보
  • 시가: 7,550원
  • 고가: 7,590원
  • 저가: 7,360원
• 호재 뉴스
  • 골판지 수요 증가 기대: 전자상거래 및 물류 산업 성장으로 포장재 수요 증가 예상.
  • 배당 매력: 고배당 정책 유지로 투자 매력 강화.
• 악재 뉴스
  • 원가 부담 증가: 폐지 가격 상승으로 인해 영업이익률 하락.
  • 산업 경쟁 심화: 일본 및 중국 업체와의 경쟁으로 시장 점유율 압박.

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2. 기업 개요

• 설립일: 1958년
• 주요 사업: 골판지 원지, 상자 제조 (음·식료, 전자제품 포장 등)
• 상장 시장: 코스피
• 시가총액: 3,149억 원 (코스피 485위)
• 외국인 보유율: 5.67%
• 주요 경쟁사: 동원시스템즈, 율촌화학, 삼양패키징

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3. 기업 분석 (영업실적 위주)

3.1. 최근 실적 (2024년 3분기 기준)

• 매출액: 2,257억 원
• 영업이익: 69억 원
• 당기순이익: 62억 원
• 영업이익률: 3.04%
• 순이익률: 2.75%

3.2. 주요 재무 지표

• ROE: 5.49%
• 부채비율: 23.35% (2024.09 기준)
• PER: 7.10배 (2024.09 기준)
• PBR: 0.35배 (2024.09 기준)

3.3. 성장 가능성

• 전자상거래 성장: 물류 포장재 수요 증가로 장기적 수익성 개선 기대.
• 고배당 정책 유지: 시가배당률 6.58%로 안정적 수익 제공.
• 원가 구조 개선 필요: 폐지 및 원자재 가격 상승에 따른 비용 부담 해결 필요.

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4. 관련주

4.1. 동일 업종 주요 기업

• 동원시스템즈 (014820, 코스피): 40,100원 (PER: 17.27배)
• 펌텍코리아 (251970, 코스닥): 41,050원 (PER: 18.60배)
• 율촌화학 (008730, 코스피): 19,500원 (PER: 80.58배)
• 삼양패키징 (272550, 코스피): 16,490원 (PER: 9.71배)

 

동원시스템즈(014820) 핵심 간단 분석

동원시스템즈(014820) 핵심 간단 분석

 

펌텍코리아(251970) 핵심 간단 분석

펌텍코리아(251970) 핵심 간단 분석

 

율촌화학(008730) 핵심 간단 분석

율촌화학(008730) 핵심 간단 분석

 

삼양패키징(272550) 핵심 간단 분석

삼양패키징(272550) 핵심 간단 분석

 

4.2. 비교 분석

• 아세아제지는 PER 7.10배로 업종 평균 대비 저평가 상태.
• PBR 0.35배로 자산가치 대비 주가가 낮아 투자 매력 있음.

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5. 목표가 및 손절가

• 목표가: 8,500원 (전자상거래 및 물류 성장 반영)
• 손절가: 7,000원 (52주 최저점 기준 손실 제한)

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결론

아세아제지는 골판지 원지 및 포장재 시장에서 강점을 가진 기업으로, 전자상거래 성장으로 인해 장기적 수요 증가가 예상됩니다.
다만, 원자재 가격 상승과 산업 경쟁 심화는 단기적 리스크로 작용할 수 있습니다.
안정적인 배당 정책과 저평가된 가치로 중장기적 투자 매력이 있는 종목입니다.